老後に2,000万円は必要ということが話題となり、にわかにNISAや株式投資が注目されるようになりました。

メディアに取り上げられたことで「株主優待」も広く知れ渡り「優待」と「配当」を合計して投資金額に対する利回りを計算する方法も出ています。

しかし、株式投資には大きなリスクがあるもの現実です。

この「優待」は経営状態によって打ち切られてしまうことがあり、また「配当」も経営状態によって減少することがあります。不確実性の高い昨今、株式はどんな立派な会社でも元本の値下がりリスクはあり、決して有利な金融商品とは言えない状態になっているのです。同様に、REIT（不動産投資信託）や高利回りのETF（上場投資信託）も本体の収益動向によって分配金が減少します。

言い出せばキリがないのですが、為替や不動産などの高利回りな案件ほど、キャピタルゲイン（売買差益）もインカムゲイン（保有利益）も不確実性に苛まれる可能性があるということです。